退休人员应该为长期的高通胀做好准备。 就是这样。

首先考虑动态：41 月份通货膨胀率从去年同月升至 8.6% 的 5.9 年高位，但社会保障领取者在 2022 年的福利仅增加了 1%。尽管社会保障生活成本明年的调整势必会攀升，要帮助那些不得不动用储蓄以应对更高价格的人可能为时已晚。 大约五分之一 根据老年人联盟最近的一项民意调查，社会保障领取者在过去 12 个月中耗尽了退休或储蓄账户。

与此同时，市场上几乎没有地方可以躲藏。 股票和债券均出现大幅下跌，而 60/40 股票和债券组合 根据晨星的数据，截至 8.75 月底，长期以来一直是一种常见的分配策略，经通胀调整后的年化收益率下降了 XNUMX%。 更重要的是，由于投资者担心央行加息可能会使经济陷入衰退，因此这种情况正在发生， 包括周三增加 0.75 个百分点. 

因此，在这些不确定的时期，金融专业人士表示，控制自己能做的很重要。 

存款收益

一个好的起点是确保您将现金用于工作。 仅在线储蓄账户的收益率约为 0.90%，随着美联储收紧货币政策，预计这些利率将在全年继续上升。 

将您的储蓄从提供 0.01% 的传统银行转出可以让您物有所值。 Bankrate.com 首席财务分析师格雷格·麦克布莱德 (Greg McBride) 表示，如果访问分行的选择对您很重要，那么较小的社区银行和信用合作社通常会提供比大银行更具竞争力的利率。

信用奖励

提供一定比例的消费金额的奖励信用卡可以减轻为食品和汽油等必需品支付更多费用的痛苦。 “如果你只使用一张准系统卡，你就会把钱留在桌面上，”信用卡专家 Sara Rathner 说。

NerdWallet
,
一个审查金融产品并在有人注册时获得补偿的网站。 信用卡公司在您申请时会查看您的收入，但社会保障以及股息和其他退休收入来源也很重要。 

NerdWallet 的选择之一是美国银行定制现金奖励卡，您可以选择以下六种消费类别之一赚取 3% 的现金返还：汽油、网上购物、餐饮、旅游、家居装修/家具或药店。 

管理护理

与固定的医疗保险 B 部分保费不同，您可能对自己支付的药物费用有一定的控制权。 鉴于处方药价格自 35 年以来上涨了 2014%，而所有商品和服务的成本上涨了 21%，这是一件好事。 GoodRx Research 的报告. 

首先，如果您的药物计划有首选药房，请确保您正在使用该药房，因为这样可以节省您的自付费用。

NerdWallet 的 Rathner 说，此外，请咨询您的药剂师以最便宜的方式为您开具处方。 在某些情况下，您可以通过绕过保险并支付现金来省钱。

GoodRx

提供折扣券（不与保险配套），可能 将价格降低到低于典型的 Medicare D 部分共付额 对于某些药物。

好事多

为其会员提供折扣处方计划。 包括沃尔玛在内的一些药店提供某些仿制药每月只需 4 美元，因此请询问您的药店是否也这样做。   

减少

为了应对不断上涨的价格，顾问 Jaime Quiros 的退休客户正在勒紧裤腰带，而不是从他们的退休账户中提取更多资金。 在大流行抑制支出之后，一些人正在跳过提款并靠银行账户为生。 

 “他们很担心，”马里兰州贝塞斯达 FBB Capital Partners 的高级投资组合经理 Quiros 说。他的典型退休人员投资组合是 50/50 的股票和债券，或 60/40 的股票和债券，这两种资产类别今年都下跌了, 与

标准普尔
500下跌约21%，

iShares 5-10 年投资级公司债券
ETF（代码：IGIB）下跌约 14%，而

iShares 美国国债
ETF (GOVT) 下跌约 11%。  

虽然这种全面下跌在多元化投资组合中是不寻常的，但投资者应抵制纾困的冲动。 晨星投资管理公司美洲首席投资官玛尔塔诺顿表示，即使在市场低迷的情况下，一些投资的表现也不会比其他投资差。 “我认为把婴儿和洗澡水一起扔出去是不值得的，”她说。 

战略性投资

减轻伤害是关键，因为 熊市是暂时的，并且您的投资组合将需要股票的增长来长期跟上通货膨胀的步伐。 在固定收益方面，一个考虑因素可能是国债通胀保值证券（TIPS），这是一种政府债券，其本金随着通货膨胀而增加，以消费者价格指数衡量。 自 10 年以来 1997 年 TIPS 的历史平均值为 1.44%，而今天为 0.72%。

Norton 表示，她认为 TIPS 的收益率相对于历史水平而言并不具有吸引力，但由于如果通胀高于预期，这些债券会受益，她认为在当今不确定的环境中持有适度配置是有价值的。 Quiros 的客户在 TIPS 中持有 2% 至 8% 的债券组合。 

追求视角

Quiros 说，当客户担心他们的资金能否持续时，这有助于向他们展示他们的投资组合在各种市场情况下的表现。 

顾问拥有财务规划软件，可以运行数千个场景，并显示他们的客户在每个场景中资金用完的概率。 他说，即使在最坏的情况下，他们也很有可能经受住考验，这可以让投资者高枕无忧。

写 伊丽莎白·奥布赖恩@barrons.com