如何找到最好的行业共同基金 1Q23

随着越来越多的共同基金可供选择，找到最好的是一项越来越困难的任务。 投资者如何改变对他们有利的可能性？

不要相信共同基金标签

至少有 152 只不同的技术共同基金和至少 627 只共同基金横跨 57 个行业。 每个行业的投资者平均需要 XNUMX 个以上的选择吗？ 共同基金有何不同？

这 152 只科技共同基金彼此之间有很大的不同。 这些共同基金中有许多拥有 23 到 373 只股票，拥有截然不同的投资组合，具有不同的风险状况和业绩前景。

任何其他行业的共同基金也是如此，因为每个基金都提供非常不同的好股票和坏股票组合。 能源在选股方面排名第一。 公用事业排名最后。

避免分析瘫痪

我认为大量的行业共同基金对投资者的伤害大于帮助。 手动对每只基金进行深入分析根本不是一个现实的选择。 结果，投资者进行了不充分的分析并错过了获利机会。 以适当的勤奋分析共同基金比分析股票要复杂得多，因为这意味着分析每个共同基金内的所有持股。 如上所述，一个共同基金可以有多达 373 只或更多的股票。

图 1 显示了每个行业中评级最高的共同基金。

图 1：各行业最佳共同基金

* 由于流动性不足，Bes​​t Mutual Funds 不包括总净资产 (TNA) 低于 100 亿美元的基金

资料来源：New Constructs, LLC 和公司文件

在图 1 的共同基金中，贝莱德自然资源信托基金 (MAGRX) 排名第一，富达精选银行投资组合 (FSRBX) 排名第二，施瓦布医疗保健基金 (SWHFX) 排名第三。 Gabelli Utilities Fund (GAUIX) 排名最后。

如何避免“内在的危险”

为什么在购买之前需要了解共同基金的持有量？

您需要确保您不会购买可能会爆仓的基金。 购买一只基金而不分析其持股量就像购买一只股票而不分析其业务和财务状况一样。 不管多么便宜，如果它持有糟糕的股票，共同基金的表现就会很糟糕。

基金持股的表现 – 费用EES
= 基金表现

如果只有投资者可以找到其持有评级的基金

BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) 不仅是评级最高的能源共同基金，而且在我覆盖的 627 只行业共同基金中也是整体评级最高的行业共同基金。

图 1 中表现最差的共同基金是 Gabelli Utilities Fund (GAUIX)，其评级为“不吸引人”。 人们会认为共同基金提供商可以为这个行业做得更好。

披露：David Trainer、Kyle Guske II 和 Italo Mendonça 不会因撰写有关任何特定股票、行业或主题的文章而获得报酬。