购买股票 房地产投资信托 (REITs) 为投资者提供了一种便捷的方式来投资土地和建筑物，同时获得收入和资本增值。 REITs 拥有房地产并为房地产提供资金，并支付 90% 的租金、利息和资本收益收入作为股息。 虽然房地产投资信托基金往往会产生可靠的收入，但它们会受到房地产繁荣和萧条周期的影响，并且对利率变化也很敏感。 一个 财务顾问 可以帮助您确定房地产投资信托基金是否符合您的目标和风险状况，以及哪种房地产投资信托基金最适合您。
第一批 REITs 出现在 1960 年代，当时美国国会允许它们作为让投资者参与房地产业务的一种方式。 作为同意支付 90% 的应税收入作为股息并满足其他限制条件的交换条件，REITs 可以避免支付 双重联邦所得税 对企业征收。 相反，股息通过不征税的方式传递给投资者，他们通常以普通个人税率为收入纳税。
房地产投资信托的优势
多元化是房地产投资信托基金投资的主要好处之一。 房地产与股票和债券等其他金融资产的相关性普遍较低，拥有它可以帮助投资组合抵御市场低迷。 然而，许多投资者不愿承担直接拥有和管理房产的责任。 房地产投资信托基金允许他们实现多元化，而无需收取租金、维护和维修的负担 住宅和商业物业.
除此之外，房地产投资信托基金因其高股息支付而受到重视。 房地产投资信托基金提供股票市场上最高的股息。 根据全国房地产投资信托协会 (NAREIT) 的数据，2021 年 3.16 月的平均 REIT 股息支付率为 500%，而标准普尔 1.34 指数股票的平均股息为 XNUMX%。
房地产投资信托基金类型
房地产投资信托基金大致分为两种类型：股权和抵押贷款。 股权房地产投资信托基金拥有并通常管理物业。 抵押房地产投资信托基金参与房地产融资，但不拥有房产。 股票型 REITs 分为它们专门从事的房地产类型。大多数 REITs 活跃于公寓、制造房屋、办公楼、购物中心和工业物业。 其他人拥有医疗设施、自助仓储项目、酒店和其他物业类型。 股权房地产投资信托 他们的大部分收入来自长期租赁合同。 当他们以盈利方式出售房产时，他们也会产生资本收益。
抵押房地产投资信托基金，也称为 mREITs，不拥有财产。 相反，他们从贷方购买抵押贷款，并通过收取抵押贷款来产生收入。 MREIT 的派息往往高于股权 REIT，但也被视为风险更大，因为它们对利率趋势更敏感。
大约四分之一的股权 REITs 属于零售业，拥有购物中心、奥特莱斯和购物中心，以及拥有餐馆和其他服务业务的物业。 室内商场数量长期处于下降趋势，预计还将持续。 来自在线卖家的竞争也给许多其他传统零售商带来了压力。 因此，除了专门从事便利店、大型折扣店和汽车维修店等服务提供商的 REITs 之外，零售业被视为风险较高的 REITs 行业之一。
房地产投资信托基金的劣势
REIT投资的缺点之一是股东获得的股息通常是 作为普通收入征税. 来自普通公司的其他股息通常按资本利得率征税，对大多数人来说是 15%。 普通所得税率通常较高，这意味着大多数 REIT 股息比其他股息产生更大的纳税义务。 据 NAREIT 称，大约四分之三的 REIT 股息被视为普通收入。
虽然房地产投资信托基金的股息往往是长期稳定的，但包括价格变化在内的总回报可能会有很大差异。 有时房地产投资信托基金会拖累投资组合的表现。 例如，根据 NAREIT 的数据，2020 年，股权 REITs 的平均亏损为 5.1%。 这 罗素 1000 市场指数同时，回报率为 21%。 当利率上升时，抵押房地产投资信托基金通常会削减股息。
如何购买房地产投资信托基金
REITs 在纽约证券交易所和纳斯达克等主要交易所上市。 它们像普通股票一样交易，使用传统或在线经纪或在线交易平台很容易购买。 与拥有可能缺乏流动性的房地产不同，拥有房地产投资信托基金提供与其他股票相同的流动性
选择房地产投资信托基金进行投资可能涉及大量研究，包括评估基础物业的租金收入和租赁期限。 另一种方法是投资房地产投资信托基金或交易所交易基金。 这些提供了一个 高度多样化 以及 REIT 股票的相同流动性优势。 由于 REIT 股票产生的巨额收入，投资者可能会选择将其存放在 IRA 等税收优惠账户中以递延税款。
底线
房地产投资信托基金受到寻求便捷多元化房地产和可靠收入的投资者的广泛重视。 这些股票易于买卖，并提供任何股票中最高的股息支付。 然而，投资者通常会为 REIT 股息支付个人所得税税率，而 REITs 也受制于整个房地产行业的繁荣与萧条周期。 同样重要的是了解 不同类型的房地产投资信托基金 以确保您投资的任何一个都符合您的目标和风险状况。
投资技巧
房地产投资信托基金的征税和估值与其他股票不同，进行明智的房地产投资信托基金投资需要深入了解该行业及其众多变量。 这就是财务顾问对您的成功至关重要的地方。 寻找财务顾问并不难。 SmartAsset的免费工具 在五分钟内将您与您所在地区的财务顾问匹配。 如果您准备好与当地顾问相匹配，他们将帮助您实现财务目标， 现在就开始.
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该职位 如何从房地产投资信托基金获得股息 最早出现 SmartAsset博客.
来源：https://finance.yahoo.com/news/popular-investment-really-good-idea-130020641.html