捷蓝航空以 3.3 亿美元的精神出价变得敌对

（彭博社）——捷蓝航空以 3.3 亿美元的现金敌意收购 Spirit Airlines Inc.，直接向股东发出呼吁，以战胜 Frontier Group Holdings Inc. 对这家折扣航空公司提出的竞争性报价。

从彭博社阅读最多

捷蓝航空的提议每股价值 30 美元，比两周前被 Spirit 董事会否决的最初方法低 3 美元。 这家总部位于纽约的公司周一表示，如果达成“双方同意的交易”，它将支付更高的价格。 捷蓝航空的最新报价比 Spirit 周五的收盘价溢价 77%。

纽约时间上午 8.4 点 18.40 分，Spirit 股价上涨 9% 至 35 美元。 JetBlue 股价下跌 2.5%，Frontier 股价上涨 4%。

Raymond James Financial Inc. 分析师 Savanthi Syth 表示：“这表明最初的 JetBlue 报价是严肃的，而不是试图破坏 Spirit-Frontier 的交易。”

另请参阅：捷蓝航空为 Spirit Takeover 获得 3.5 亿美元融资

此举标志着总部位于佛罗里达州米拉马尔的 Spirit 收购之争的最新转折。 捷蓝航空将此次收购视为其近期增长的最佳机会，尽管这笔交易意味着将其自己的全方位服务产品与基于提供最低价格并收取额外费用的模式相结合。

Spirit 拒绝了 JetBlue 早些时候主动提出的 3.6 亿美元的提议，原因是担心反垄断问题会阻止其完善，并坚持同意以 2.9 亿美元被总部位于丹佛的 Frontier 收购。 Spirit and Frontier 没有立即回应置评请求。

捷蓝航空在一份声明中表示，Spirit Management 与 Frontier 的拟议交易（包括股票）是“高风险和低价值的”，并敦促投资者在定于 10 月 XNUMX 日举行的会议上拒绝该交易。

故事继续

致股东的信

JetBlue 建立了一个网站——www.JetBlueOffersMore.com——并向 Spirit 股东发出一封信，作为其试图破坏 Frontier 交易的一部分，首席执行官 Robin Hayes 认为他自己的提议提供了更多价值、更多确定性和更多好处为所有利益相关者。

海耶斯还在给自己员工的一封信中试图证明收购的合理性，称“通过投票反对 Frontier 合并，Spirit 股东可以将 Spirit 董事会推回谈判桌，为我们提供所需的信息并与我们协商合并协议，也许是我们原来的价格。”

他表示，此次合并将反过来为美国四大航空公司美国航空公司、达美航空公司、联合航空公司和领先的折扣商西南航空公司创造“真正的全国低价竞争对手”。

Frontier-Spirit Airlines 的组合虽然规模不大，但将在国内休闲旅行从 Covid-19 大流行中恢复过来之际，创造出美国最大的深度折扣店。 根据 Frontier 交易，Spirit 的投资者将获得 1.9126 股 Frontier 股票和每股 Spirit 股票 2.13 美元的现金。 Frontier 股东将拥有合并后公司 51.5% 的股份。

Spirit 曾表示，JetBlue 的出价可能会受到针对其与美国航空公司在美国东北部结盟的联邦诉讼的妥协，并且其董事会在确定其获得监管批准的机会很小后没有考虑财务细节。 捷蓝航空表示，声称针对美国东北联盟的反垄断诉讼可能是收购要约的一个因素“没有事实或法律依据”。

精神链接

JetBlue 瞄准了 Spirit 与 Bill Franke 的联系，比尔弗兰克自称为超折扣之父，其 Indigo Partners 拥有 Frontier 的大部分股份。 担任 Frontier 董事长的 Franke 大约在 15 年前带领 Spirit 转型为超折扣公司，并在 2013 年利用出售 Indigo 在 Spirit 中 17% 股权的收益购买了 Frontier 破产，并将该航空公司转型为超低成本模式.

捷蓝航空声称，Spirit 的董事会“将自身利益和与 Frontier 的个人关系置于股东利益之上”。

与 Spirit 的交易将使 JetBlue 获得一个高度专注于控制运营费用的组织和管理团队，该公司在 23 年的大部分历史中一直受到华尔街分析师的追捧。 JetBlue 在 2016 年被阿拉斯加航空集团 (Alaska Air Group Inc.) 出价超过 Virgin America 时，在其唯一的另一次收购尝试中失败了。

（更新第三段中的开盘股）

来自彭博商业周刊的最多读物

©2022 Bloomberg LP