房地产市场无法喘口气，转售房屋的库存仍然很低，利率上升使买家更难证明有理由实现这一飞跃。
现在我们可以添加抵押贷款机构的财务问题 - 以及抵押贷款的兴起（和下降） “不合格抵押贷款” - 加剧已经不确定的市场的因素。
惠誉评级的一份报告显示，55 年第二季度新发放的抵押贷款较去年同期下降了 2022%。 尽管市场的寒意影响到了所有贷款机构，但非银行贷款机构——尤其是从事 NQM 交易的机构——首当其冲。
但围绕这些 NQM 抵押贷款的问题究竟意味着什么？ 对于试图在市场上立足的非传统买家来说，这意味着什么？
千万不要错过
“不合格”的烂摊子？
NQM 使用非传统的收入验证方法，经常被那些收入情况异常、个体经营者或存在信用问题而难以获得合格抵押贷款的人使用。
他们以前曾 被吹捧为一种选择 适用于没有资格获得传统抵押贷款计划的信誉良好的借款人。
但随着 First Guaranty Mortgage Corp. 和 Sprout Mortgage——这两家专门从事不符合政府支持的非传统贷款的公司——最近搁浅，房地产专家开始质疑它们的价值。
First Guaranty 在春季申请破产保护，而 Sprout Mortgage 在今年夏初就关闭了。
In 与其破产申请相关的文件，First Guaranty 的负责人表示，一旦利率开始攀升，贷款量就会下降，导致公司欠债权人超过 473 亿美元。
与此同时，严重依赖 NQM 的 Sprout Mortgage 在 XNUMX 月份突然关闭。 房地产科技初创公司 Reali 也已倒闭。
其他非银行贷款机构正被迫精简流程以维持生计。 HousingWire 的一份报告称，鉴于市场形势严峻，零售贷款机构 Angel Oak、Lower.com 和 Keller Mortgage 都不得不裁员。
NQM 是否预示着另一场房屋崩盘？ 可能不是
大多数房地产市场观察人士认为，以更严格的贷款规则为首的当今形势意味着美国可能会避免 2008 年式的房地产市场崩盘。
但非银行贷款机构的倒闭仍可能产生重大影响。 NQM 在整个第一抵押贷款市场中的份额再次开始上升：根据专门从事数据分析的数据分析公司 CoreLogic 的数据，NQM 在 4 年第一季度占市场的约 2022%，比 2 年的 2020% 低点翻了一番。房地产市场。
NQM最近流行的部分原因是政府更严格的贷款规则。
今天的 NQM 在很大程度上被认为比助长 2008 年金融危机的超高风险贷款更安全。
尽管如此，当贷款价值开始下降时，许多 NQM 贷方仍将面临挑战，因为现在许多 美联储加息举措。 当价值下跌时，非银行贷款机构并不总是能够像大型银行贷款机构那样获得紧急融资或多元化资产。
了解更多： [“远离‘金融爱乐之城’：Suze Orman 表示，大多数美国人现在需要这样做才能渡过下一次危机] (https://moneywise.com/managing-money/budgeting/suze-orman-emergency- savings ？放置=一半）
银行还可以依靠更安全的合格贷款，因为它们考虑了传统的收入验证、更严格的债务比率，并且不具有诸如 只付利息.
然而，由于抵押贷款发放放缓，美国主要银行的业务开始降温。 惠誉报告指出，花旗、摩根大通和富国银行都不得不削减员工和业务，而撒旦德则在今年年初退出美国抵押贷款市场，与另一家公司合作向客户发放抵押贷款。
重要的是要注意，如果您通过现在破产或倒闭的贷方获得抵押贷款，这并不意味着您的抵押贷款就会消失。
通常情况下，联邦存款保险公司 (FDIC) 会与其他贷方合作以获取孤儿抵押贷款，并且该过程发生得足够快，以避免中断偿还贷款。
一个数字统治一切
虽然诸多因素拖累 房地产市场，一个数据点最重要：利率。
随着美联储高度重视加息至 凉爽的通货膨胀，几乎没有理由认为对贷款和更广泛的房地产市场的影响会很快缓解。
更高的抵押贷款利率—— 平均30年固定利率 截至 7 月底已飙升至 XNUMX%——这将决定他们能买得起多少房子。
（这也会影响卖家，他们中的许多人最终会成为买家并可能依赖贷款。）
在非银行贷款机构的潜在洗牌、对银行施加更严格的贷款规则以及美联储更高的利率之间，各方都有很多保持谨慎的理由：
买家——尤其是那些在报价表上携带传统贷款的买家——将需要敲定。 此外 确保他们的信用是正常的 为了满足收紧的银行贷款标准，他们可能需要考虑其他策略，例如高于卖方要价的报价和其他优惠，例如免除检查期间发现的问题的维修费用。
另一方面，卖家可能更有动力 全现金优惠，这通常通过从图片中删除传统抵押贷款和利率上升来加速关闭过程。
至于潜在的卖家，他们可能要考虑等到下一次上涨后再挂牌。 尽管地理区域价值上涨和需求旺盛，但全国范围内更广泛的降温趋势可能使保持原状成为一个谨慎的选择。
接下来读什么
本文仅提供信息，不应被视为建议。 它不提供任何形式的保证。
资料来源：https://finance.yahoo.com/news/mortgages-down-55-us-lenders-100000026.html