CBDC 影响全球金融体系的 5 种方式

中央银行数字货币 (CBDC) 是由中央银行支持和发行的法定货币的数字版本。以下是 CBDC 影响全球金融体系的五种方式。

支付数字化

CBDC 可能付款更快并且更有效率，因为他们将消除对中介的需求。成本可能会因此降低，同时金融包容性以及改进的全球支付系统。

CBDC 还可以使跨境支付变得更快、更高效，因为它们不受传统金融体系的限制。进行跨境商业交易的便利性和降低的成本可能会对全球贸易产生重大影响。此外，由于它们将得到中央银行的支持并受到严格的安全控制，CBDC 可以帮助降低与支付系统相关的风险，例如欺诈和网络攻击。

现金的使用可能会下降随着越来越多的人转向进行数字支付，CBDC 的引入。这可能使中央银行更容易监控现金流动并阻止欺诈和其他犯罪活动。

随着越来越多的消费者转向数字支付，ATM 支付现金的需求可能会减少。这可能会减少 ATM 的使用量，并减少用于维护它们的资金。此外，CBDC 可以实现个人和公司之间的点对点支付，从而消除了面对面现金交易的要求。在不需要实际现金的情况下，这将使人们更容易给予和接受金钱。

通过让中央银行更直接地控制货币供应和利率，CBDC 可以增强金融稳定性。尽管 CBDC 可以提供传统银行存款的替代方案，但它们也可以帮助降低与银行挤兑相关的风险。

人们可能会在经济困难时期从银行取钱，这可能会导致银行挤兑。人们将有另一种选择，可以通过 CBDC 取款，从而降低银行挤兑的可能性。

由于它们得到中央银行的支持并受到严格的安全法规的约束，因此 CBDC 可以提高支付网络的稳健性。这将减少网络攻击的可能性，并有助于防止支付系统故障。

CBDC 可能使中央银行有可能使用新的货币政策工具，如下所述：

中央银行可以使用 CBDC 实施负利率，这意味着商业银行必须向中央银行支付利息以持有其准备金，而不是从其准备金中收取利息。然后，商业银行可能会向其客户（包括储户）收取这笔费用。

然而，人们可以通过在银行系统之外持有实物现金来避免支付负利率。使用传统现金，很难实施负利率，因为人们可以简单地持有实物现金以避免支付负利率。然而，有了 CBDC，中央银行理论上可以对存款收取负利率，鼓励人们消费而不是储蓄。

CBDC 可以使中央银行实施具有支出限制的数字钱包。这些钱包可用于在大流行等压力时期为特定经济部门提供有针对性的支持。例如，中央银行可以为受经济衰退影响的家庭提供带有支出限制的数字钱包，从而刺激支出并提振经济。

CBDC 可以为中央银行提供有关支出模式的实时数据，使它们能够就货币政策做出更明智的决策。这可以帮助中央银行更快地对经济变化做出反应，从而降低经济衰退的风险。

CBDC 可以使中央银行自主执行货币政策成为可能。例如，中央银行可以设定一个理想的通货膨胀率，然后自动修改货币供应量以满足该目标。这将减少手动货币政策行动的需要。

尽管拥有更强大 CBDC 的国家可能会对国际金融市场产生更大的影响，但采用中央银行数字货币可能会导致国际货币体系发生变化。此外，CBDC 可能有助于削弱美元在全球贸易和金融中的霸权地位。

沙币，由中央银行发行并由政府担保的巴哈马元的数字对应物，是 CBDC 实施的一个实例。由于巴哈马无法获得传统银行服务，Sand Dollar 旨在鼓励该国的金融包容性。此外，它旨在提高支付效率，同时降低提供金融服务的成本。

鉴于 Sand Dollar 是一种相对较新的货币，尚不确定它将如何影响全球货币体系。然而，它可能面临来自其他数字货币的竞争，例如比特币（BTC）和以太（ETH).